Interés compuesto

Diccionario inmobiliario y financiero | One West Realty El Salvador

Qué es el interés compuesto

El interés compuesto se calcula no solo sobre el capital inicial, sino igualmente sobre los intereses acumulados en períodos anteriores.

O sea, los intereses se reinvierten o se suman al saldo y luego pueden producir nuevos intereses.

Cómo funciona

A diferencia del interés simple, que se calcula solo sobre el capital original, en el compuesto el saldo crece con los intereses de cada período.

Así, la base de cálculo va aumentando a medida que los intereses se capitalizan.

El interés compuesto frente a la ley salvadoreña

En El Salvador se distingue entre el interés compuesto legítimo y la práctica llamada anatocismo.

El anatocismo radica en cobrar nuevos intereses sobre intereses que ya están vencidos.

¿Está permitido?

El interés compuesto puede aplicarse cuando se pactó en el contrato y la capitalización recae sobre intereses corrientes, dentro de las condiciones acordadas.

A modo de ejemplo, se encuentra en productos como cuentas de ahorro o certificados de depósito.

Qué es el anatocismo

Es la capitalización de intereses vencidos: generar nuevos intereses sobre intereses que siguen sin pagarse.

Qué dice la ley

La Ley contra la Usura y el Código Civil limitan que los intereses vencidos generen nuevos intereses.

Solo se admite si hay una liquidación formal de la deuda y una nueva obligación pactada.

Cuándo se pueden capitalizar intereses

La capitalización es posible si se cumplen condiciones como estas:

• Se liquidó la deuda anterior.
• Los intereses vencidos pasan al capital en un nuevo contrato o convenio.
• Ambas partes aceptan la nueva obligación.
• La operación consta en un nuevo documento legal.

Intereses moratorios

Los intereses moratorios se relacionan con el atraso en el pago de una obligación.

Deben calcularse sobre el capital vencido y no pueden usarse para generar una cadena sin fin de intereses sobre intereses moratorios.

Efecto en el financiamiento

Cuando los intereses se suman periódicamente al saldo, el costo total de un préstamo puede subir de forma relevante.

Por ello, antes de aceptar un producto financiero conviene revisar:

• La tasa de interés.
• Cada cuánto se capitalizan los intereses.
• El plazo del préstamo.
• El sistema con que se calculan las cuotas.
• Las condiciones si hay mora.

Interés simple frente a compuesto

En el interés simple, los intereses se calculan solo sobre el capital inicial.

En el compuesto, los intereses ganados pueden pasar al saldo y formar parte de la base de los cálculos siguientes.

En inversiones

En una inversión, el interés compuesto facilita que las ganancias se queden invertidas y sigan generando más ganancias.

Por ello el efecto de la capitalización se nota más cuanto mayor es el plazo.

En préstamos

En un préstamo es clave entender cómo se calculan los intereses y si el contrato prevé capitalización.

Así el prestatario conoce el costo financiero real de la deuda y las consecuencias de un posible atraso.

Por qué importa a compradores e inversionistas

Quien financia una compra inmobiliaria evalúa mejor el costo de un crédito largo si entiende el interés compuesto.

Igualmente es útil para inversionistas que comparan el rendimiento de distintas opciones de ahorro o inversión.

En resumen

En El Salvador, el interés compuesto puede aplicarse de acuerdo con lo pactado en el contrato.

No obstante, se diferencia del anatocismo, que es cobrar nuevos intereses sobre intereses vencidos.